观天下！消费复苏，老白干酒(600559)发展势能向上，获7家机构“买入”评级-大西洋测绘网

观天下！消费复苏，老白干酒(600559)发展势能向上，获7家机构“买入”评级

来源： U财经

2023-04-04 15:20:13

公司近年加码精细化运作，设立创新酒事业部、高端酒事业部、十八酒坊事业部等，促进品牌间均衡发展。渠道管理上，从回款导向逐渐转为出库动销导向，经销商考核更为全面。2022 年公司股权激励计划落地，与管理层及核心人员实现中长期利益绑定。管理效益持续释放，叠加年内经济形势企稳向好，居民消费力有望提升，公司发展势能向上。据【U财经】协作分析系统04月4日显示：7家机构给予老白干酒(600559)“买入”评级，在U股票--机构--买入榜中排名第100+。

(资料图)

给予“买入”评级的机构：7家

安信证券买入

我们预计公司2022年-2024年的收入增速分别为20.3%、24.4%、23.7%，净利润的增速分别为78.1%、21.7%、49.5%，成长性突出；维持买入-A的投资评级，6个月目标价为45元，相当于2024年32倍的动态市盈率。（研报原文）

财通证券买入

预计公司2022-2024年收入分别为48.26亿、58.44亿、70.99亿，分别增长19.84%、21.09%、21.47%；归母净利润分别为6.90亿、7.17亿、10.28亿，分别增长77.2%、3.95%、43.45%；EPS分别为0.75/0.78元/1.12元,对应PE分别为38/37/26倍。公司本部结构升级推进，利润弹性有望释放；武陵酒开启名酒复兴和产能扩建，价值有望重估，给予老白干酒“增持”评级。（研报原文）

德邦证券买入

激励促成长，武陵正起量，河北王有望迎拐点，维持“买入”评级。预计22-24年公司营业收入分别为46.77/55.94/67.09亿元，同比增速为16.13%/19.61%/19.93%，归母净利润分别为6.94/6.88/9.18亿元，同比增速为78.36%/-0.85%/33.34%，EPS分别为0.76/0.75/1.00元，对应22-24年PE为37.90X/38.22X/28.67X。我们认为公司将受益于省内次高端扩容，省外武陵酒仍处高速增长期，股权激励激发公司活力，维持“买入”评级。（研报原文）

除上述机构外，该股还有更多机构给予“买入”评级，详见老白干酒(600559)分析区，选择“操作”，一键提交你的操作建议后即可查看。

给予“观望”评级的机构：暂无

该股暂时没有给予“观望”评级的机构。

给予“卖出”评级的机构：暂无

该股暂时没有给予“卖出”评级的机构。

此外，公司公告称，春节之后消费复苏，餐饮消费加速回暖，公司产品出库及动销较好，且本地政府发放消费券刺激消费，预计未来形势向好。2023 年武陵酒在巩固常德地区的基础上，重点发力湖南市场，有序向全国市场扩张。公司产品结构持续升级，业绩有望稳步增长。预计2022-2024 年公司EPS 分别为0.75/0.84/1.12 元，基于2023 年3 月28 日收盘价，对应PE 分别为47.96/42.70/32.15X。

【延伸】

1、U财经协作分析系统包括“操作/趋势/估值/素质”四个分析维度，详见老白干酒(600559)分析区，一键提交你的分析后即可查看。

2、U财经协作分析系统根据多维度分析数据，筛选出更多值得关注的股票，详见“U股票”。

附注

1、本文为个人观点、公开信息或系统智能产生的数据，力求但不保证其准确性、完整性和及时性，不构成投资建议。

2、U财经协作分析系统：以创新架构融合系统智能和群体智慧，简捷、直观、多维和客观地发现股票和高手。

关键词：